智通财经APPによると、光通信関連株が上昇率トップとなっており、執筆時点で、鸿腾精密(06088)は10.49%上昇し、6.32香港ドルで取引されている。長飛光纤光缆(06869)は9.95%上昇し、118.2香港ドル、汇聚科技(01729)は7.3%上昇し、18.51香港ドル、剑桥科技(06166)は2.91%上昇し、70.75香港ドルとなっている。ニュースによると、2月11日、市場では海外CSP大手顧客が新しいサプライチェーンモデルを試みているとの噂が流れている。具体的には、光モジュールの組立工場を迂回し、Lumentumなどの上流の光チップメーカーに直接注文を出し、その後、光チップメーカーが指定したモジュール工場に委託するというものだ。この情報により、光モジュール関連株が急落し、中际旭创はこれを否定し、「CSP顧客が直接注文しており、中間層を迂回しているわけではない」と説明した。中信建投証券のリサーチレポートによると、北米の4つのCSP企業が2025年第4四半期の決算を発表し、資本支出は引き続き堅調に増加している。各社は電話会議で、「AI需要が旺盛で、計算能力の供給が逼迫している」との見解を示し、アマゾン、グーグル、Metaは2026年の資本支出見通しに楽観的で、市場予想を上回っている。中信建投は、現在もAI発展の初期段階にあり、計算能力インフラの適度な先行投資は業界の発展の法則であるとし、海外のAI計算能力チェーンを引き続き好調と見ている。
香港株式市場の異動 | 光通信概念株が上昇率トップ 中际旭创がCSP跳単の噂を否定 北米CSPの資本支出は引き続き堅調な成長を維持
智通财经APPによると、光通信関連株が上昇率トップとなっており、執筆時点で、鸿腾精密(06088)は10.49%上昇し、6.32香港ドルで取引されている。長飛光纤光缆(06869)は9.95%上昇し、118.2香港ドル、汇聚科技(01729)は7.3%上昇し、18.51香港ドル、剑桥科技(06166)は2.91%上昇し、70.75香港ドルとなっている。
ニュースによると、2月11日、市場では海外CSP大手顧客が新しいサプライチェーンモデルを試みているとの噂が流れている。具体的には、光モジュールの組立工場を迂回し、Lumentumなどの上流の光チップメーカーに直接注文を出し、その後、光チップメーカーが指定したモジュール工場に委託するというものだ。この情報により、光モジュール関連株が急落し、中际旭创はこれを否定し、「CSP顧客が直接注文しており、中間層を迂回しているわけではない」と説明した。
中信建投証券のリサーチレポートによると、北米の4つのCSP企業が2025年第4四半期の決算を発表し、資本支出は引き続き堅調に増加している。各社は電話会議で、「AI需要が旺盛で、計算能力の供給が逼迫している」との見解を示し、アマゾン、グーグル、Metaは2026年の資本支出見通しに楽観的で、市場予想を上回っている。中信建投は、現在もAI発展の初期段階にあり、計算能力インフラの適度な先行投資は業界の発展の法則であるとし、海外のAI計算能力チェーンを引き続き好調と見ている。