Чжан Яосяй: Ціна золота дійшла до дна і почала відновлюватися, покупці підтримують, перспективи на майбутнє все ще мають очікування нових максимумів

Зян Яосяй: Ціна золота досягла дна і почала відновлюватися, покупці підтримують, перспективи на майбутнє залишаються з новими максимумами
Минулого тижня на ринку золота: міжнародне золото глибоко дотикнуло дна і почало відновлюватися, сформувавши довгу нижню тінь, що є протилежним очікуванням до попереднього тижня, коли спостерігався різкий спад і формація “зміїний хвіст” — це також натяк на те, що очікування щодо падіння і розвороту минулого тижня були хибними, що є ознакою вичерпання негативу. Тому для майбутнього, або збережеться тривалий флуктуаційний режим, або ціна знову посилиться і оновить максимум. Тому наразі терпіння важливіше за торгівлю.
Щодо конкретної динаміки, ціна золота з початку тижня відкрилася на рівні 4792.00 доларів за унцію, спершу різко пішла вниз, зафіксувавши мінімум тижня на 4402.14 долара, потім почала відновлюватися, демонструючи певний сигнал зупинки падіння і можливого зростання. Однак, під час відскоку у середу ціна досягла максимуму тижня на 5091.81 долара, але не змогла стабільно прорвати опір, що призвело до часткового закриття позицій і зниження у четвер. У п’ятницю ціна знову опустилася близько до рівня відкриття тижня, але в кінці знову почала відновлюватися, що дозволило тижневому закриттю бути на рівні 4960.86 долара, з амплітудою коливань 689.67 долара. У порівнянні з попереднім закриттям 4865.11 долара, ціна зросла на 95.75 долара або 1.97%.
Впливовими факторами були тиск з боку продажів минулого тижня через різке падіння, а також поліпшення геополітичної ситуації, досягнення торгових угод, що сприяло відновленню цін. Однак, через зменшення напруженості і нові конфлікти, а також заяви ФРС, зокрема, Мілана: “Цього року потрібно знизити ставку більш ніж на один відсотковий пункт”, — базисні фактори змінилися на користь зростання цін.
Після цього, через фіксацію прибутків, знову погіршення геополітичної ситуації, Чиказька товарна біржа продовжила підвищувати маржу для ф’ючерсів на золото і срібло, а Аргентина оголосила про підписання торгової угоди з урядом Трампа, що знову створило опір для зростання цін.
Однак у підсумку, завдяки підтримці покупців і даним щодо ADP, початкових заявок на безробіття та прогнозів інфляції у США за січень, що підсилюють очікування зниження ставок, ціна знову почала відновлюватися.
Прогноз на понеділок (9 лютого): через підвищення напруженості у Росії та Україні у вихідні, ціна на золото відкриється з високим рівнем, але через слабкий долар і тиск з боку середніх цін, що відновлювалися минулого тижня, покупці мають обмежену силу, тому для подальшого зростання потрібно стабільно прорвати цей опір. Інакше ціна залишатиметься у флуктуаціях. Оскільки ціна залишається вище середніх ліній і 30-денної скользячої, перспективи залишаються сприятливими для зростання, тому фаза флуктуацій — це можливість для входу в довгі позиції.

Крім того, цього тижня очікуються дані щодо місячної динаміки роздрібних продажів у США за грудень, рівня безробіття за січень, скоригованої кількості зайнятих у січні (у тисячах), а також інфляційних показників CPI за січень — річних і місячних. За попередніми даними і очікуваннями ринку, ймовірно, ці дані будуть позитивними для цін на золото, тому в операціях переважно орієнтуватися на купівлю за низькими рівнями. Навіть якщо результати виявляться негативними, флуктуації залишаться домінуючими, тому довгі позиції залишаються актуальними.
З фундаментальної точки зору, хоча наразі покупці не демонструють явного посилення і зростання, перспективи залишаються з новими максимумами. Ця корекція — не поворот тренду, а швидке переоцінювання у високоволатильному середовищі. На тлі зростаючої волатильності глобальних активів, коли капітал часто перемикається між ризиковими і захисними активами, золото демонструє характерні різкі коливання. Бичачий тренд залишається сильним.
Згідно з останніми даними, кількість вакансій знизилася до 6.54 мільйонів, а кількість нових заявок на допомогу з безробіття зросла до 231 тисячі, що вказує на охолодження ринку праці. Це важливий сигнал — він не лише підвищує ймовірність подальшого зниження інфляції, а й значно підсилює очікування щодо початку зниження ставок ФРС у цьому році, що є довгостроковою підтримкою.

Отже, у циклі зниження ставок ФРС ціна золота залишатиметься у висхідному тренді, хоча короткострокові коливання через геополітичну напруженість і політику інших центральних банків, що зміцнює долар, можуть тимчасово стримувати зростання. Тому у майбутньому ціна або триматиметься у флуктуаціях кілька тижнів перед новим зростанням, або продовжить підніматися після минулого тижня, оновлюючи нові максимум.
Технічно, на місячному рівні, незважаючи на повторний спад у лютому, після досягнення опору у січні і його перетину, ціна відновилася, що свідчить про збереження потенціалу нової бичачої хвилі. У майбутньому очікується триматися вище цієї підтримки і знову зростати або флуктурувати перед зростанням. Важливий рівень підтримки — 4300 доларів. Якщо закінчить тиждень нижче — це може означати завершення бичачого тренду.
На тижневому рівні, минулого тижня ціна відновилася і закрилася, що дає очікування завершення корекції і можливого нового зростання. Загалом, тренд залишається висхідним, тому підтримка на 5/10 тижневих скользячих залишається актуальною для купівлі на зниженнях.

На денному графіку ціна наразі відновлюється після падіння, хоча не змогла стабільно прорвати 10-денну скользячу, і індикатори залишаються в сигналах на зниження. Це натяк на можливе повторне падіння, але підтримка з боку кількох скользячих і верхніх меж Білліна дає шанс на відскок. Тому, незважаючи на слабкість, перевага все ж за відскоком, і операції з купівлею на зниження залишаються актуальними.

Золото: підтримка біля 4910 доларів або 4800 доларів; опір — біля 5100 доларів або 5190 доларів;
Срібло: підтримка — біля 77.700 доларів або 74.70 доларів; опір — біля 83.10 доларів або 86.10 доларів;
Примітки:
Золотий ф’ючерс=(Міжнародна ціна золота×Обмінний курс)/31.1035
Коливання ціни на 1 долар у міжнародному ринку приблизно дає коливання в 0.25 юанів у золотому ф’ючерсі (теоретично).
Ціна ф’ючерсів на золото у США＝Лондонська спотова ціна×(1＋відсоткова ставка за золото×дні до погашення/365)
Слідкуйте за мною, щоб зробити ваші стратегії торгівлі золотом більш чіткими!

Історичний аналіз причин і наслідків, інтерпретація сучасної ситуації, прогноз майбутнього — дотримуйтесь сміливих прогнозів і обережних торгівельних принципів. --Зян Яосяй
Вищезазначені думки та аналізи — це лише особиста позиція автора, призначені для ознайомлення, не є рекомендацією для торгівлі, і за їхньою реалізацією відповідальність несе трейдер.
Ви керуєте своїми грошима.