規制圧力の緩和、トーンの転換！米連邦準備制度は銀行の修復不足に対する要求を緩和します

連邦準備制度理事会（Fed）は銀行業界に対し、以前に出した一部の警告を放棄する方針を示すシグナルを送った。米国金融機関の規制を継続的に緩和している副議長ミシェル・ボーマンの動きとあわせて、この措置は規制のトーンの変化をさらに明確に示している。

報道によると、関係者の情報筋は、今月初めに連邦準備制度理事会の監督当局が全国の複数の銀行に通知し、未解決の警告について再審査を開始したことを明らかにした。これらの警告は非公開の命令に基づくもので、銀行に対し問題点の是正を求めていた。

もし関連する警告が、連邦準備制度の最新の監督重点と一致しない場合—具体的には、監査官が銀行の財務健全性に直接リスクをもたらす問題により重点を置き、プロセスや手続きにはあまり関心を持たない場合—これらの警告は撤回される。 各銀行の幹部は、残る警告の解決策について意見交換の機会を得ることになる。

今回の連邦準備制度の調整は、「注意すべき事項」（Matters Requiring Attention, MRA）および「即時注意すべき事項」（Matters Requiring Immediate Attention, MRIA）と呼ばれる項目を対象としている。後者は迅速な対応を求める緊急指示にあたる。これらの警告は、財務状況、サイバーセキュリティの準備状況、後継者計画など、銀行の多方面にわたる運営上の懸念から発せられることが多い。通常の点検で問題が見つかった場合でも、連邦準備制度はこの種の指示を出すが、その発出基準は引き上げられる。

より緩やかな規制枠組み

米国大統領ドナルド・トランプが任命した金融規制当局者は、複雑な規制体系の緩和を約束している。銀行業界の関係者は、金融危機以降積み重なった規則は過度に複雑であり、コスト増や貸出抑制の要因となっていると指摘しつつも、システムの安全性向上には必ずしも寄与していないと考えている。ボーマンは、機関のリスク監督方法を抜本的に改革し、透明性を高めることを約束している。

報道によると、連邦準備制度の内部メモによれば、今回の審査は、「銀行の安全性と健全性に実質的な財務リスクをもたらす問題に焦点を当てることで、監督の有効性を向上させることを目的としている」。

このメモは、監督の発見が「未然に是正されなかった場合、監督対象の財務状況に通常以上の損害をもたらす可能性のある欠陥」に基づくものであり、政策や手続き、内部統制に関する一般的な懸念に基づくものではないと指摘している。また、警告は「わかりやすく、具体的な言葉で」発せられる必要がある。

関係者の話では、未解決の警告の縮小は段階的に行われ、監査官が逐次評価を行う予定だ。消費者保護に関わる欠陥や重大なリスクに関する問題は、今回の審査範囲には含まれない。

審査は進行中

一部の関係者は、審査はすでに開始されており、3月末まで続き、7月末までに結論が出る見込みだと述べている。その後、銀行は監査官と協力し、リスク管理、コンプライアンス、財務状況に関して既に取ったまたは未だ取っていない是正措置を明確に示すことが求められる。場合によっては、連邦準備制度はコンプライアンスに関する警告を監督観察意見（supervisory observation）に格下げし、銀行に是正を義務付けないこともある。

もし警告が銀行の持株会社に関わる場合、連邦準備制度はその子会社の連邦または州の規制当局と協議を行う可能性がある。

ただし、マイケル・バル（Michael Barr）を含む一部の連邦準備制度理事は、規制緩和はウォール街の大手貸し手の監督を弱める可能性があると警告している。

今回の審査は、大型銀行の規制当局が協調して監督重点を調整し、コアとなる金融リスクにより集中するための一環と位置付けられる。

昨年12月、米国貨幣監督庁（OCC）は、1年前に科した一部の花旗グループに対する罰金措置を撤回し、同銀行のリスク管理とコンプライアンス改善の進展を示した。

また、連邦預金保険公社（FDIC）は今年1月、新たな規制苦情部門を設置し、「重要な規制決定に対する最終審査層」として機能させている。

リスク警告と免責事項

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