Чжан Яосяй: Цена золота достигла дна и начала восстанавливаться благодаря покупательскому интересу, перспективы на будущее остаются с ожиданиями новых максимумов

Чжан Яосяй: Цены на золото достигли дна и начали восстание на покупательском спросе, перспективы на будущее остаются с ожиданиями новых максимумов
На прошлой неделе на рынке золота: международное золото глубоко достигло дна и начало восстание, сформировав длинную нижнюю тень, что противоположно предыдущему резкому падению с образованием формы “перевернутый молот”, что также указывает на то, что медвежий настрой и падение, наблюдавшиеся на прошлой неделе, исчерпаны, что является признаком завершения негативных факторов. Поэтому в будущем либо сохраняется продолжительная волатильность и коррекция, либо цена снова укрепляется и достигает новых максимумов. В настоящее время терпение важнее торговли.
Конкретно по движению: цена золота с начала недели открылась на уровне 4792.00 долларов за унцию, сначала резко упала, достигнув минимума недели в 4402.14 долларов, затем начала восстанавливаться, показывая признаки остановки падения и возможного разворота вверх. Однако после достижения максимума недели в 5091.81 долларов в среду, цена не смогла уверенно пробить сопротивление, и быки зафиксировали прибыль, что привело к повторному снижению в четверг, а в пятницу цена снова опустилась около цены открытия недели. В конечном итоге цена снова начала восстанавливаться на покупательском спросе, завершив неделю на уровне 4960.86 долларов, с недельным диапазоном 689.67 долларов. По сравнению с предыдущим закрытием в 4865.11 долларов, цена выросла на 95.75 долларов, что составляет 1.97%.

На влияние оказали: давление на продажу из-за прошлой недели, а также смягчение геополитической ситуации, достижение торговых соглашений, что вызвало первоначальное падение. Однако после смягчения геополитической обстановки возникли новые трения, ФРС, представитель Милан: «в этом году потребуется снизить ставку чуть более чем на один процент», что укрепило фундаментальные показатели и подтолкнуло цену к дну и росту.
Затем, из-за фиксации прибыли, вновь обострилась геополитическая напряженность, Чикагская товарная биржа продолжила повышать маржу по фьючерсам на золото и серебро, Аргентина объявила о подписании торгового соглашения с правительством Трампа, и цена снова столкнулась с сопротивлением и снизилась.
Но в конечном итоге, благодаря поддержке покупательского спроса и данным по ADP, первичным заявкам на пособие по безработице и прогнозам по инфляции в США за февраль, вызвавшим ожидания снижения ставки, цена снова начала восстанавливаться.
Прогноз на понедельник (9 февраля): международное золото откроется с высоким разрывом из-за событий в России и Украине в выходные, однако доллар США после открытия слаб и затем укрепляется, а давление на цену со стороны скользящих средних, отскок прошлой недели, ограничивают бычью силу. Для дальнейшего роста необходимо уверенно преодолеть сопротивление, иначе цена останется в диапазоне волатильных колебаний. В техническом плане, поскольку цена остается выше средней линии и 30-дневной скользящей средней, перспективы остаются на повышение, поэтому, даже при волатильности, есть возможность входа в длинные позиции.

Кроме того, на этой неделе ожидаются данные по розничным продажам США за декабрь, уровень безработицы за январь, скорректированное число занятых вне сельского хозяйства за январь (в тысячах), а также данные по инфляции (CPI) за январь — годовая и месячная. Согласно прошлым данным и рыночным ожиданиям, в целом эти показатели будут положительно влиять на цену золота. Поэтому в торговле предпочтение отдавать покупкам на понижения. Даже если итоговые данные окажутся негативными для золота, волатильность останется высокой, и долгосрочные покупки остаются оправданными.
Фундаментально, хотя бычий тренд пока не проявил явного усиления, перспективы на будущее остаются с ожиданиями новых максимумов. Этот откат — не разворот тренда, а скорее быстрый процесс переоценки в условиях высокой волатильности. В условиях глобальных колебаний активов, когда инвесторы часто переключаются между рисковыми и уклоняющимися активами, золото демонстрирует характерные резкие скачки. Бычий тренд по-прежнему хорош.
По последним данным, количество вакансий снизилось до 6,54 миллиона, а число новых заявлений на пособие по безработице выросло до 231 тысячи, что указывает на охлаждение рынка труда. Это важно, так как увеличивает вероятность дальнейшего снижения инфляции и повышает ожидания начала снижения ставок ФРС в этом году, что создает среднесрочную поддержку.

Таким образом, в рамках цикла снижения ставок ФРС цена на золото продолжит расти, хотя возможны краткосрочные коррекции из-за геополитической нестабильности и укрепления доллара вследствие политики других центральных банков. В будущем цена либо продолжит волатильную коррекцию на несколько недель, либо вновь укрепится и достигнет новых максимумов, продолжая восходящий тренд.
Технически, на месячном графике, несмотря на повторное падение в феврале, цена удержалась на поддержке восходящего тренда, пробитого в январе, что указывает на сохранение бычьего настроя. В дальнейшем ожидается укрепление выше этой поддержки или коррекция с последующим ростом. Уровень поддержки — около 4300 долларов. Если цена закроется ниже этого уровня, это может означать завершение бычьего тренда.
На недельном графике, прошлую неделю цена достигла дна и завершила с ростом, что устраняет опасения о завершении коррекции и указывает на возможное возобновление роста. Общий тренд остается восходящим, и поддержка находится на уровнях 5/10 недельных скользящих средних, что позволяет продолжать покупать при снижении.

На дневном графике цена сейчас восстанавливается после падения, хотя не смогла уверенно пробить 10-дневную скользящую среднюю, и индикаторы остаются в медвежьей зоне, что указывает на возможное дальнейшее снижение. Однако, поскольку цена держится выше 30-дневной и средней линии, а полосы Боллинджера продолжают расширяться вверх, вероятность восстановления и роста высока. Поэтому рекомендуется сохранять стратегию покупки на понижения.

Золото: поддержка — около 4910 долларов или 4800 долларов; сопротивление — около 5100 долларов или 5190 долларов.
Серебро: поддержка — около 77.700 долларов или 74.70 долларов; сопротивление — около 83.10 долларов или 86.10 долларов.
Примечание:
TD-золото = (Международная цена золота × курс валюты) / 31.1035
Колебания международной цены золота на 1 доллар примерно вызывают колебания TD-золота на 0.25 юаня (теоретически).
Фьючерсная цена золота в США = спот-цена в Лондоне × (1 + ставка по золоту × дни до экспирации / 365)
Следите за мной, чтобы сделать ваши стратегии торговли золотом более ясными!

Анализируя исторические причины и следствия, интерпретируя текущую обстановку и прогнозируя будущее, придерживаюсь принципов смелых прогнозов и осторожной торговли. – Чжан Яосяй
Все вышеизложенные мнения и анализы — личное мнение автора, предназначены только для справки и не являются торговым советом. Торговля — на ваш страх и риск.
Вы управляете своими деньгами.