Платформа криптовалютного кредитования BlockFills приостановила вывод средств клиентов, вызвав печальные воспоминания о "банкротстве FTX" в криптомире

Криптовалютное кредитное учреждение BlockFills из Чикаго приостановило операции на фоне резких рыночных колебаний, вызвав опасения по поводу кризиса ликвидности.

По последним данным британской газеты Financial Times, поставщик кредитных и ликвидных услуг в криптовалютной сфере BlockFills приостановил вывод средств для клиентов и ограничил торговлю на платформе, что подчеркнуло сильное влияние недавних потрясений на рынке цифровых активов на институциональном уровне.

Эта компания, базирующаяся в Чикаго, в прошлую неделю ввела временную остановку депозитов и снятий для клиентов, и на данный момент эти ограничения остаются в силе. Хотя клиентам разрешено в определённых случаях осуществлять сделки для управления позициями, заморозка средств безусловно послала сигнал о напряжённой ликвидности на рынке.

Представитель BlockFills заявил: «Учитывая недавнюю рыночную и финансовую ситуацию, для дальнейшей защиты клиентов и компании BlockFills на прошлой неделе приняла временные меры по приостановке операций по снятию и внесению средств.» Руководство компании в настоящее время тесно сотрудничает с инвесторами и клиентами, пытаясь быстро решить проблему и восстановить ликвидность платформы.

Это решение затронуло чувствительные нервы инвесторов. В момент, когда цена биткоина опустилась ниже отметки 65 000 долларов, крупная платформа для институциональных заимствований столкнулась с проблемами выплаты, что напомнило о кредитном кризисе 2022 года, охватившем всю индустрию криптовалют, когда закрытие нескольких кредитных организаций в конечном итоге привело к краху биржи FTX.

Институциональные клиенты под давлением и поддержка гигантов

BlockFills — не мелкий платформенный сервис для розничных инвесторов, его деятельность напрямую влияет на «китов» криптовалютного рынка.

Согласно информации на сайте, компания обслуживает около 2000 институциональных клиентов, предоставляя им ликвидность и кредитование, среди которых хедж-фонды и управляющие активами, сосредоточенные на криптовалютах. Порог входа для опционных продуктов очень высок — доступны только инвесторам с цифровыми активами на сумму свыше 10 миллионов долларов.

К 2025 году объем торгов компании достигал 60 миллиардов долларов. С момента основания в 2018 году расширение BlockFills поддерживали крупные инвесторы, включая Susquehanna International Group и венчурные подразделения крупнейших мировых бирж деривативов, таких как CME.

В условиях кризиса CME отказалась комментировать ситуацию, а Susquehanna также не ответила на запросы о приостановке вывода средств. Такое молчание усиливает опасения рынка о распространении кризиса.

Тень «крипто-зимы» 2022 года вновь нависает

Решение BlockFills о блокировке средств клиентов произошло всего через три года после последней крупной рецессии на рынке криптовалют. Текущая ситуация во многом напоминает «крипто-зиму» 2022 года.

Тогда, после повышения ставок Федеральной резервной системой США, глобальные рисковые активы резко упали, а рыночная капитализация криптовалют сократилась почти на 70%. В условиях дефицита ликвидности такие кредитные организации, как Celsius, BlockFi, Vauld, Genesis и Voyager, вынужденно приостанавливали операции по снятию средств перед их банкротством. Эта цепочка дефолтов завершилась крахом криптовалютной биржи FTX, основанной Сэмом Бэнкманом-Фридом.

Текущие трудности BlockFills показывают, что несмотря на усиление регулирования и контрольных мер в отрасли, при значительном падении цен на активы риски высокой кредитной нагрузки и несоответствия ликвидности остаются актуальными. Представитель компании подчеркнул, что клиенты всё ещё могут торговать «для открытия и закрытия позиций по спотовым и деривативным сделкам», однако это не полностью устраняет опасения по поводу безопасности их средств.

Обвал цен и политический тупик

Общий фон для приостановки вывода средств — это масштабное снижение рынка криптовалют. На прошлой неделе цена биткоина впервые с 2024 года опустилась ниже 65 000 долларов.

Будучи самой крупной по рыночной капитализации криптовалютой, биткоин в конце прошлого года достиг рекордной отметки около 125 000 долларов. Тогда рост был обусловлен ожиданиями благоприятного регулирования со стороны нового президента Дональда Трампа, прекращением преследований криптокомпаний и оптимизмом по поводу правил для стейблкоинов.

Однако ситуация резко изменилась. С пика в октябре прошлого года цена биткоина снизилась примерно на 45%, а за текущий год — почти на 25%.

10 октября рынок пережил один из самых масштабных однодневных обвалов, когда принудительно ликвидировали сделки с заемным капиталом на десятки миллиардов долларов.

Кроме того, протекционистские угрозы Трампа и задержки в законодательных инициативах в США, касающихся отрасли, усилили пессимизм на рынке и продолжили сжимать ликвидность, что в конечном итоге затронул таких посредников, как BlockFills.

Риск и предупреждения

Рынок подвержен рискам, инвестировать следует осторожно. Настоящий материал не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией и не учитывает конкретные цели, финансовое положение или потребности каждого пользователя. Пользователи должны самостоятельно оценить, соответствуют ли приведённые мнения, взгляды или выводы их личной ситуации. За последствия инвестиций ответственность несёт сам инвестор.