Совет Федеральной резервной системы утверждает гипотетические сценарии для ежегодного стресс-теста и голосует за сохранение текущих требований к капиталу, связанных со стресс-тестами, до тех пор, пока не будет учтена общественная обратная связь

2026-02-12 03:36:50

Федеральная резервная система в среду утвердила гипотетические сценарии для ежегодного стресс-теста, который помогает обеспечить возможность крупных банков продолжать кредитовать домашних хозяйств и бизнес даже в условиях тяжелой рецессии. Итоговые сценарии существенно совпадают с предложенными в октябре. Кроме того, Совет проголосовал за сохранение текущих требований к буферу капитала стрессового капитала до 2027 года, когда новые требования смогут быть рассчитаны на основе моделей с учетом общественного мнения.

«Ожидание получения общественной обратной связи перед расчетом новых требований к буферу стрессового капитала даст нам возможность исправить любые недостатки наших надзорных моделей на основе этой обратной связи», — сказала заместитель председателя по надзору Мишель В. Боуэн. «Это должно дополнительно повысить прозрачность, эффективность и справедливость наших моделей, а также улучшить нашу ответственность перед общественностью».

Ежегодный стресс-тест Совета оценивает устойчивость крупных банков, прогнозируя убытки, чистую прибыль и уровни капитала в гипотетических сценариях рецессии, которые охватывают два года вперед. В этом году 32 банка будут протестированы на фоне тяжелой глобальной рецессии с усиленным стрессом как на рынке коммерческой и жилой недвижимости, так и на рынке корпоративных долгов. Сценарии не являются прогнозами и не должны интерпретироваться как предсказания будущих экономических условий.

В сценарии стресс-теста 2026 года уровень безработицы в США вырастает почти на 5,5 процентных пункта, достигая пика в 10 процентов. Рост безработицы сопровождается сильной волатильностью рынков, расширением спредов по корпоративным облигациям и обвалом цен активов, включая примерно 30-процентное снижение цен на жилье и 39-процентное снижение цен на коммерческую недвижимость.

Крупные банки с значительными торговыми или кастодиальными операциями также обязаны включить компонент сценария дефолта контрагента для оценки потенциальных убытков от неожиданного дефолта крупнейшего контрагента фирмы в условиях острого рыночного шока. Кроме того, банки с крупными торговыми операциями будут протестированы на глобальный рыночный шок, который в основном стрессирует их торговые и связанные позиции. Итоговые сценарии включают две редакции компонента глобального рыночного шока для повышения согласованности между шоками, применяемыми к аналогичным видам активов, и повышения их правдоподобия.

Ниже приведена таблица, показывающая компоненты ежегодного стресс-теста, применяемые к каждому банку, на основе данных за третий квартал 2025 года. Краткий методологический документ описывает намерение Совета использовать в основном те же модели, что и в стресс-тесте 2025 года, с ограниченными корректировками моделей.

Банк1
Подвержен глобальному рыночному шоку
Подвержен дефолту контрагента
—
Ally Financial Inc.


American Express Company


Bank of America Corporation
x
x
The Bank of New York Mellon Corporation

x
Barclays US LLC
x
x
BMO Financial Corp.


Capital One Financial Corporation


The Charles Schwab Corporation


Citigroup Inc.
x
x
Citizens Financial Group, Inc.


DB USA Corporation
x
x
Fifth Third Bancorp


First Citizens Bancshares, Inc.


The Goldman Sachs Group, Inc.
x
x
HSBC North America Holdings Inc.


Huntington Bancshares Incorporated


JPMorgan Chase & Co.
x
x
KeyCorp


M&T Bank Corporation


Morgan Stanley
x
x
Northern Trust Corporation


The PNC Financial Services Group, Inc.


RBC US Group Holdings LLC


Regions Financial Corporation


Santander Holdings USA, Inc.


State Street Corporation

x
Synchrony Financial


TD Group US Holdings LLC


Truist Financial Corporation


UBS Americas Holding LLC


U.S. Bancorp


Wells Fargo & Company
x
x

Информация, представленная в этой таблице, основана на данных за третий квартал 2025 года. Возврат к тексту

Для медиа-запросов, пожалуйста, пишите на [email protected] или звоните по телефону 202-452-2955.

Федеральный реестр: Итоговые сценарии для Стресс-теста 2026 года (PDF)

Меморандум Совета (PDF)

Итоговые сценарии стресс-теста 2026 года (PDF)

Обзор комментариев к сценарию 2026 года (PDF)

Методология стресс-теста 2026 года (PDF)

Заявление губернатора Барра

Заявление губернатора Кука

Посмотреть Оригинал

На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .