Чжан Яосяй: Очікування даних тиснуть на долар, переважно зберігається низький і довгий погляд на зростання цін на золото

Зян Яосяй: Очікувані дані тиснуть на долар, золото залишається в низькому діапазоні з перевагою на підвищення
Останній торговий день понеділка (9 лютого): Міжнародне золото відкрили з високої позиції, потім відновилися і закрилися зростанням, під впливом загострення геополітичної ситуації у вихідні та очікувань важливих даних, що будуть оприлюднені цього тижня. Індекс долара спочатку знизився, підтримуючи ціну на золото вище середньої лінії, з деяким проривом опору 10-денної скользячої середньої, але для подальшого зростання потрібно закритися з позитивним настроєм і стабільністю, інакше можливе повторне повернення до середньої лінії або підтримки 30-денної скользячої середньої. Однак, це також створює можливість для повторного входу в довгі позиції.
Щодо конкретної динаміки, ціна золота зросла до 4987.98 доларів за унцію на азіатській сесії, спочатку знизилася, закрившися зменшенням і зафіксувала внутрішній мінімум 4964.04 доларів, потім відновилася і коливалася в межах діапазону. У другій половині американської сесії покупці знову активізувалися, і наприкінці дня зафіксували максимум 5086.29 доларів, а в кінці закрилися на рівні 5058.07 доларів. Коливання склали 122.25 долара, з відкриття ціни на рівні 4987.98 доларів, зростання склало 70.09 долара, або 1.41%.
Прогноз на вівторок (10 лютого): Міжнародне золото короткочасно зросло після відкриття, але потім знизилося, повернувшись до рівня понеділка. Це сталося через заяву президента США Трампа про початок переговорів з Канадою щодо двосторонніх питань, а також через те, що Білий дім заявив, що Трамп не підтримує анексію Йорданської долини Ізраїлем. Це зменшило попит на захист від ризиків. Крім того, Трамп встановив ціль зростання економіки на рівні 15%, що сприяло зміцненню долара і тиску на золото, яке впало на початку сесії.
Однак цей вплив був обмеженим і короткостроковим, оскільки ці фактори не мають суттєвої підстави і є лише короткостроковим тиском. Упродовж дня слідкуватимуть за даними щодо місячної динаміки роздрібних продажів у США за грудень, а також за даними про запаси у сферах торгівлі за листопад, які, за очікуваннями ринку, мають позитивно вплинути на ціну золота. Тому сьогоднішні операції зосереджені на купівлі при зниженні з метою отримання прибутку.
Крім того, цього тижня очікуються дані про рівень безробіття у США за січень, кількість працівників у непереробленому секторі за січень (у тисячах), а також інфляційні показники CPI за січень у річному та місячному вимірі. За результатами минулого тижня та очікуваннями ринку, ймовірно, ці дані будуть позитивними для золота. Тому в операціях переважатиме стратегія купівлі при зниженні. Навіть якщо результати виявляться негативними для ціни, це швидше за все спричинить коливання, а не тенденцію до зниження, тому купівля залишається пріоритетом.
З фундаментальної точки зору, покупці мають тенденцію до посилення, і після попередніх корекцій ціновий тренд залишається позитивним. Це коливання більше схоже на швидке переоцінювання у високоволатильному середовищі, а не на зміну тренду. На тлі зростаючої волатильності глобальних активів, інвестори часто переключаються між ризиковими та захисними активами, що спричиняє різкі коливання цін на золото. Перспективи бичачого тренду залишаються позитивними.

Зараз, за останніми даними, кількість вакансій знизилася до 6,54 мільйонів, а кількість нових заявок на допомогу по безробіттю за тиждень зросла до 231 тисячі. Обидва показники вказують на охолодження ринку праці. Це важливий сигнал — він не лише підвищує ймовірність подальшого зниження інфляції, а й значно підсилює очікування ринку щодо можливого початку зниження ставок ФРС у цьому році. Якщо оприлюднені дані знову відповідатимуть очікуванням, це стане додатковою підтримкою для золота на середньострокову перспективу.
Отже, у контексті циклу зниження ставок ФРС, ціна на золото й надалі зростатиме, хоча короткострокові коливання можуть бути викликані геополітичною ситуацією та політикою інших центральних банків, що зміцнює долар і тисне на ціну золота. Тому у майбутньому ціну очікує або тривала корекція з подальшим зростанням, або продовження підйому, початого минулого тижня. Загалом, бичачий тренд ще не завершився.
З технічної точки зору, на місячному рівні, у лютому ціна золота продовжила падіння, почате в січні, і після досягнення опору, що був прорваний на початку року, і його перетворення на підтримку, ціна відновила зростання. Це свідчить про те, що січневе падіння ще не завершене, і потенціал для нового бичачого тренду залишається. У майбутньому ціна знову зростатиме або після корекції, або у рамках коливань. Важливий рівень підтримки — 4300 доларів. Якщо ціна закриється вище — очікується новий максимум у бичачому тренді, якщо нижче — тренд може завершитися.
На тижневому рівні, минулого тижня ціна відновилася після мінімуму і закрилася з ростом, що свідчить про завершення корекції і можливий новий період зростання. Загалом, тренд залишається висхідним, і підтримка — 5- та 10-тижневі скользячі середні.
На денному графіку, ціна знову відновилася після підтримки трендового каналу і середньої лінії Боллінджера, з перевагою покупців. Це свідчить про можливість нових максимумів. Підтримка — короткострокові скользячі середні та середня лінія Боллінджера, що створює можливості для входу у довгі позиції.

Золото: підтримка на рівні 4950 або 4860 доларів; опір — 5110 або 5190 доларів;
Срібло: підтримка — 80.30 або 79.00 доларів; опір — 86.20 або 87.70 доларів;
Примітка:
GoldTD=(Міжнародна ціна золота×Обмінний курс)/31.1035
Коливання ціни золота на 1 долар США приблизно становить 0.25 юаня (теоретично).

Ф’ючерсна ціна на золото в США = Лондонська спотова ціна ×(1 + ставка по золотих свопах × кількість днів до погашення/365)
Слідкуйте за мною, щоб зробити ваші стратегії торгівлі золотом більш ясними!
Аналізуючи історичні причини та наслідки, розкриваючи сучасний контекст і дивлячись у майбутнє, дотримуємося сміливих прогнозів і обережних торгових принципів. --Зян Яосяй
Вищезазначені думки та аналізи є особистою позицією автора, призначені лише для ознайомлення, не є торговою рекомендацією. Торгівля — на ваш ризик.