Чжан Яосяй: Очікування даних тиснуть на долар, переважно зберігається низький і довгий погляд на зростання цін на золото

Зян Яосяй: Очікувані дані тиснуть на долар, золото залишається в низькому діапазоні з перевагою на підвищення
Останній торговий день понеділка (9 лютого): Міжнародне золото відкрили з високої позиції, потім відновилися і закрилися зростанням, під впливом загострення геополітичної ситуації у вихідні та очікувань важливих даних, що будуть оприлюднені цього тижня. Індекс долара спочатку знизився, підтримуючи ціну золота вище середньої лінії, з деяким проривом опору 10-денної скользячої середньої, але для подальшого зростання потрібно закритися з позитивним настроєм, щоб зберегти силу бичачого тренду. Інакше можливе повернення до середньої лінії або підтримки 30-денної скользячої середньої, що є можливістю для повторного входу в довгі позиції.
Щодо конкретної динаміки, ціна золота зросла до 4987.98 доларів за унцію, спочатку знизилася, закрившися зменшенням і зафіксувала внутрішній мінімум 4964.04 доларів, потім відновилася і коливалася в межах, але у другій половині сесії знову активізувалися покупці, і наприкінці дня зафіксували максимум 5086.29 доларів, закрилися на рівні 5058.07 доларів. Коливання склали 122.25 долара, з відкриття ціна зросла на 70.09 долара, або на 1.41%.
Прогноз на вівторок (10 лютого): Міжнародне золото короткочасно зросло після відкриття, але потім знизилося, повернувшись до рівня понеділка. Це сталося через заяву президента США Трампа про початок переговорів з Канадою щодо двосторонніх питань, а також через те, що Білий дім заявив, що Трамп не підтримує анексію Йорданської долини Ізраїлем. Це зменшило попит на активи-укриття. Крім того, Трамп встановив ціль зростання економіки на рівні 15%, що сприяло зміцненню долара і тиску на золото, яке впало на початку сесії.
Однак цей вплив був обмеженим, і в короткостроковій перспективі ці дані не мають суттєвого підґрунтя, а є лише короткостроковим тиском. Упродовж дня слідкуватимуть за даними щодо місячної динаміки роздрібних продажів США за грудень, а також за даними про запаси товарів у США за листопад. Очікується, що ці показники будуть сприяти зростанню ціни золота, тому сьогоднішні операції зосереджені на купівлі при зниженні.
Крім того, цього тижня очікуються дані про рівень безробіття в США за січень, кількість працівників у непереробленому секторі за січень (у тисячах), а також інфляційні показники CPI за січень у річному та місячному виразі. За результатами минулого тижня та очікуваннями ринку, ймовірно, ці дані будуть позитивними для золота. Тому у торгівлі цього тижня переважає стратегія купівлі при зниженні. Навіть якщо результати виявляться негативними для золота, це швидше за все спричинить коливання, а не трендове зниження, тому купівля залишається переважною.
З фундаментальної точки зору, бичачий тренд має тенденцію до посилення, після корекції ціна золота має потенціал для нових максимумів. Це коливання більше схоже на швидке переоцінювання в умовах високої волатильності, а не на зміну тренду. На тлі зростаючої волатильності глобальних активів, інвестори часто переключаються між ризиковими та активами-укриттями, що спричиняє різкі коливання цін на золото. Перспективи бичачого ринку залишаються позитивними.

Зараз, за останніми даними, кількість вакансій знизилася до 6.54 мільйонів, а кількість нових заявок на допомогу по безробіттю зросла до 231 тисячі. Обидва показники вказують на охолодження ринку праці. Це важливо, оскільки підвищує ймовірність подальшого зниження інфляції і підвищує ймовірність початку зниження ставок ФРС у цьому році. Якщо оприлюднені дані знову відповідатимуть очікуванням, це стане додатковою підтримкою для золота на середньостроковому і довгостроковому горизонті.
Отже, у контексті циклу зниження ставок ФРС, ціна золота й надалі зростатиме, хоча короткострокові коливання можуть бути викликані геополітичною ситуацією та політикою інших центральних банків, що посилює долар і тиск на золото. Тому у майбутньому ціну або чекатиме тривала корекція кілька тижнів, або вона продовжить зростати, оновлюючи максимум минулого тижня. Загалом, бичачий тренд ще не завершився.

З технічної точки зору, на місячному рівні, у лютому ціна золота продовжила падіння, почате в січні, і після досягнення опору, що був прорваний на початку року, і повернення до підтримки, ціна відновила зростання. Це свідчить про те, що січнева корекція ще не завершена, і потенціал для нового бичачого тренду залишається. У майбутньому ціна знову зростатиме або після корекції, або у рамках коливань. Важливий рівень підтримки — 4300 доларів, вище за нього зберігається очікування нових максимумів, а закриття нижче цього рівня може сигналізувати про завершення бичачого тренду.

На тижневому рівні, минулого тижня ціна відновилася після мінімуму і закрилася, що свідчить про закінчення фази корекції і можливе посилення тренду. Загалом, тренд залишається висхідним, тому підтримка — 5- і 10-тижневі скользячі середні, і операції на зниження залишаються актуальними.
На денному графіку, ціна останнім часом відновилася після підтримки висхідного тренду, і зараз знаходиться вище підтримки каналу та середньої лінії Боллінджера, що дає підстави очікувати нових максимумів. Підтримка — короткострокові скользячі середні та середня лінія, що створює можливості для входу у довгі позиції.

Золото: підтримка біля 4950 або 4860 доларів; опір — біля 5110 або 5190 доларів;
Срібло: підтримка — біля 80.30 або 79.00 доларів; опір — біля 86.20 або 87.70 доларів;
Примітка:
GoldTD=(Міжнародна ціна золота×Обмінний курс)/31.1035
Коливання ціни золота на 1 долар США приблизно відповідає коливанню 0.25 юанів (теоретично).

Ф’ючерсна ціна золота в США = Лондонська спотова ціна × (1 + ставка по золотих свопах × кількість днів до погашення / 365)
Слідкуйте за мною, щоб зробити ваші стратегії торгівлі золотом більш ясними!
Аналізуючи історичні причини та наслідки, розкриваючи сучасний контекст і дивлячись у майбутнє, дотримуємося сміливих прогнозів і обережних торгових принципів. --Зян Яосяй
Вищезазначені думки та аналізи є особистою позицією автора, призначені лише для ознайомлення, не є торговою рекомендацією. Торгівля — на ваш ризик.