Федеральна резервна система, велика новина щодо зниження відсоткових ставок! Щойно, срібло різко обвалилося

【Читання】Офіційні особи Білого дому вважають, що залишається достатньо простору для зниження ставок, ФРС проти; учора срібло різко зросло, сьогодні на відкритті різко обвалилося

Доброго ранку всім! Вчора ввечері та сьогодні вранці сталося багато важливих подій.

Основні американські фондові індекси закрилися з невеликим зниженням, технологічні гіганти показали змішані результати, більшість китайських акцій знизилися. Глава економічної комісії Білого дому Хаскет вважає, що ФРС ще має достатньо простору для зниження ставок, у ФРС існує розбіжність думок. За даними CME «Спостереження за ФРС», ймовірність утримання ставки на рівні без змін у березні становить 94.1%.

Основні американські фондові індекси знизилися

Основні індекси США закрилися з невеликим зниженням: DJIA знизився на 0.13%, до 50121.4 пункту; S&P 500 залишився без змін, на рівні 6941.47 пункту; Nasdaq знизився на 0.16%, до 23066.47 пункту.

IBM знизився на 6.53%, Cintas — на 4.40%, Boeing — на 2.60%, що стало лідерами зниження в складі DJIA.

Зростання показали: Caterpillar — на 4.40%, Verizon Communications — на 3.31%, Coca-Cola — на 2.32%.

Значні технологічні компанії показали змішані результати

Значні технологічні компанії мали змішані результати, індекс семи гігантів американських технологій знизився на 0.57%. Зокрема, Google і Microsoft знизилися більш ніж на 2%, Amazon — більш ніж на 1%, Facebook — на 0.3%, Tesla — на 0.8%, Nvidia — на 0.78%, Apple — на 0.67%.

Більшість китайських акцій знизилися

Більшість китайських акцій знизилися: індекс Nasdaq China Golden Dragon знизився на 0.65%, індекс провідних технологічних компаній Китаю — на 0.98%.

NetEase знизився на 4.06%, Baidu Group — на 1.72%, Tencent Holdings — на 1.67%, що стало лідерами зниження серед провідних китайських технологічних компаній.

Щодо інших акцій: Hesai Technology — майже на 6%, Huya — понад 5%, Jinko Solar — понад 5%, Atossa Solar — понад 4%, Qifu Technology — понад 4%, Bawang Tea — майже 4%, TAL Education — понад 3%. Зростання показали: China Internet Plus — понад 12%, Kingsoft Cloud — близько 10%, Bilibili — майже 3%, Huazhu Group — понад 2%, NIO — понад 2%, MINISO — понад 2%, Zhongtong Express — близько 2%, KE Holdings — близько 2%.

Білий дім «заспокоює»

Розбіжності у ФРС

Голова економічної комісії Білого дому Хаскет заявив, що стрімкий розвиток штучного інтелекту може сприяти підвищенню продуктивності та економічному зростанню. Дані щодо інфляції будуть ключовим фактором для рішення ФРС. Він вважає, що у ФРС ще є достатньо простору для зниження ставок, і цього року легко можна побачити зростання ВВП на рівні 4-5%.

Член ради директорів ФРС Мілан прогнозує значне зниження інфляції цього року. За його словами, підвищення продуктивності та послаблення регулювання для збільшення пропозиції можуть розширити виробництво і допомогти знизити інфляцію. Дані про зайнятість у січні не означають, що зниження ставок неможливе, і існує багато причин для зниження ставок.

Офіційний представник ФРС Шмідт зазначив, що на основі заходів центрального банку ціновий шок є «тимчасовим», і ФРС має продовжувати зосереджуватися на цілі інфляції в 2%. Інфляція «дуже ймовірно» залишиться близько 3%, і він підтримує ідею збереження ставок на «деякому рівні обмежувальної політики». Взаємозв’язок між штучним інтелектом і недавнім підвищенням продуктивності ще не встановлений.

Загалом ринок очікує, що у березні ставки не знизять

За даними CME «Спостереження за ФРС», ймовірність зниження ставки на 25 базисних пунктів у березні становить 5.9%, ймовірність утримання ставки без змін — 94.1%; у квітні — ймовірність зниження на 25 базисних пунктів становить 20.5%, ймовірність без змін — 78.5%, ймовірність зниження на 50 базисних пунктів — 1%; у червні — ймовірність зниження на 25 базисних пунктів — 48.1%.

Загалом ціни на міжнародні дорогоцінні метали ф’ючерсів зросли

Сьогодні срібло відкривається з різким падінням

Міжнародні ф’ючерси на дорогоцінні метали в цілому зросли. Ф’ючерси на золото COMEX піднялися на 1.53%, до 5107.80 доларів за унцію.

Ф’ючерси на срібло COMEX зросли одразу на 7.14%, закрившись на рівні 84.085 доларів за унцію, зростання — 4.60%.

На відкритті 12 лютого ціна ф’ючерсів на срібло COMEX повернулася вниз. За станом на час публікації, вона становить 81.7 доларів за унцію, зниження — 2.65%.

Ринок срібла підтримується очікуваннями тривалого дефіциту пропозиції. Світова асоціація срібла прогнозує, що ринок буде стикатися з дефіцитом вже шостий рік поспіль, незважаючи на слабкий промисловий попит, сильний інвестиційний попит залишається ключовим фактором для зростання цін на срібло. Водночас геополітична напруженість і політична невизначеність додатково підвищують привабливість срібла як активу-укриття, що спричиняє значні коливання цін акцій гірничодобувних компаній. Технічний потенціал у короткостроковій перспективі залишається високим. Крім того, деякі інститути та компанії починають збільшувати інвестиції у срібло як засіб збереження вартості та диверсифікації ризиків, що свідчить про довгострокову віру ринку у потенціал зростання цін на срібло.

Останні висловлювання офіційних осіб ФРС ще більше відтермінували очікування зниження ставок, і TD Securities перенесли очікуваний час наступного зниження ставок з березня на червень. Стабільність політики щодо ставок і побоювання щодо інфляції можуть підсилити привабливість дорогоцінних металів як активів проти інфляції, що опосередковано впливає на інвестиційний настрій у ринку срібла.

Дані по зайнятості у США за січень перевищили очікування, рівень безробіття злегка знизився, ринок праці демонструє сильні результати. Після їх публікації ймовірність зниження ставок ФРС значно знизилася, індекс долара і доходність американських облігацій зросли. Водночас ринок дорогоцінних металів зберігає більшу частину зростання через напружену геополітичну ситуацію, попит на активи-укриття залишається основною тенденцією.

Також доходи від мит США значно зросли, що сприяє зменшенню дефіциту бюджету, але рішення Верховного суду щодо митних дій може додатково вплинути на фіскальну політику уряду та ринкові настрої, що збільшує невизначеність щодо коливань цін на срібло та інші дорогоцінні метали.