Політичні сприятливі умови + каталізатор AI обчислювальної потужності — великий вибух у секторі електроенергії Інвестори вже заздалегідь заклалися на кілька акцій( список)

12 лютого вранці сектор електроенергетики незначно знизився, але згодом продовжив зростати, демонструючи позитивну динаміку у напрямках розумних електромереж, водневих акумуляторів, надвисокого напруги, надкритичних генерацій, віртуальних електростанцій, ядерної енергетики та атомної енергетики. Акції 海联讯 піднялися на 20 см і закрилися на ліміті, а кілька інших компаній, таких як 特发信息, 中恒电气, 川润股份, 江钨装备, 四方股份, закріпилися на верхніх рівнях торгів, демонструючи сильний покупний інтерес. За цим рухом стоять не лише зростання AI-обчислювальної потужності, що стимулює попит на електроенергію, але й нові політичні ініціативи щодо створення єдиного електроенергетичного ринку по всій країні, а також висловлювання керівництва державних підприємств, що значно підвищили настрій сектору.

Кабінет Міністрів визначився з удосконаленням системи єдиного електроеннергетичного ринку

11 лютого Державна рада опублікувала «Рекомендації щодо вдосконалення системи єдиного національного електроенергетичного ринку», у яких визначено п’ять напрямків із 19 ключовими завданнями для поглиблення розвитку єдиного ринку.

У документі вперше запропоновано поступовий перехід від «індивідуальних цінових пропозицій та торгів» до «єдиних цін та спільних торгів», а також дослідження можливостей добровільного об’єднання або інтеграції ринків сусідніх провінцій. За умов зрілості, планується створення національного центру торгівлі електроенергією.

Малий та середній бізнес також може стати важливим учасником реформи. Для нових форм акумуляторів, віртуальних електростанцій, розумних мікросіток, що переважно належать приватним компаніям, «Рекомендації» пропонують заходи щодо їхньої гнучкої участі у ринкових торгах. Вперше також запропоновано поступове залучення до ринку всіх споживачів, окрім захищених категорій.

Щодо цілей розвитку, у документі зазначено, що до 2030 року має бути створена базова структура єдиного електроенергетичного ринку, де приблизно 70% обсягів торгів припадатиме на ринкові операції. До 2035 року планується повністю завершити формування єдиного ринку, забезпечивши оптимальне розподілення та ефективне використання електроенергії по всій країні.

Державний комітет з питань державної власності закликає державні підприємства активізувати співпрацю у сфері «обчислювальної потужності + електроенергія»

Крім вищезазначених документів, колективні рухи акцій сектору електроенергетики сьогодні багато в чому зумовлені важливими заявами керівництва Державного комітету з питань державної власності.

За повідомленням новинного агентства «Сіньхуа», нещодавно Держкомітет провів засідання з поглибленням стратегії «AI+» для центральних підприємств, у ході якого було наголошено на необхідності посилення інвестицій у обчислювальні ресурси, активного розширення інвестицій у цю сферу, розвитку «обчислювальної потужності + електроенергії», підвищення здатності управління даними по всьому ланцюжку та зміцнення основ індустрії штучного інтелекту.

Крім того, у документі підкреслюється, що державні підприємства мають посилювати інновації, зосереджуючись на прориві у ключових технологіях, постійно працювати над розвитком «великої моделі», перетворюючи результати досліджень у продукти та формуючи індустрію; також необхідно посилювати роботу з конкретними сценаріями застосування, забезпечуючи точне співвідношення між штучним інтелектом, основною діяльністю та потребами галузі, докладаючи зусиль для масштабного впровадження AI.

Крім того, Держкомітет закликає активізувати відкритий доступ та співпрацю у сфері відкритого коду, прискорювати оновлення та вдосконалення «спільноти оновлення» з відкритим кодом, прагнути стати «енергетичними компаніями з потенціалом», сприяти формуванню індустріальної спільноти «AI+», а також постійно розвивати взаємовигідне та взаємовигідне індустріальне середовище.

Майбутнє AI — це електроенергія, аналітики позитивно оцінюють перспективи галузі

«Конкуренція у сфері AI — це змагання за енергоефективність, інфраструктуру електромереж, розвиток зеленої енергетики та прориви у ядерній енергетиці», — зазначає останній аналітичний звіт команди Зепін Макро. У майбутньому глобальна індустрія AI перейде у фазу, коли обчислювальна потужність стане визначальним фактором національної сили, а стабільність та достатність електропостачання набудуть ще більшого значення. Основним показником конкурентоспроможності країни або регіону у сфері AI стане його здатність до стійкої та резервної роботи електроінфраструктури.

За словами аналітиків з Guojin Securities, зростання попиту на обчислювальні ресурси стимулює будівництво глобальних дата-центрів AI, при цьому вартість систем розподілу становить близько 10%, а для кожного мегавата IT-навантаження потрібно інвестувати від 2,1 до 7 мільйонів доларів. У період 2025–2030 років глобальні щорічні інвестиції у системи розподілу складуть від 37,1 до 123,7 мільярдів доларів. Також енергетична трансформація сприяє довгостроковому зростанню сектору електрообладнання.

За оцінками Xinda Securities, у період з надлишком пропозиції та зниження цін на електроенергію, провідні державні електроенергетичні компанії з високою якістю обладнання, підтримкою групи, регіональним розподілом та високими управлінськими можливостями зможуть демонструвати високі результати. За підтримки політики, у 2026 році середня ціна вугілля може підвищитися порівняно з минулим роком, і компанії, що поєднують вугільну та електроенергетичну діяльність, зможуть раніше за чисту теплову генерацію досягти «зміни ситуації». Аналітики зберігають оптимізм щодо стабільності доходів та високих дивідендів у секторі вугільної та теплової генерації.