舊歲蛇行藏鋒芒，新元馬躍見真章

舊歲蛇行藏鋒芒，新元馬躍見真章，舊歲蛇行，藏鋒於細處，新元馬躍，馳騁於長空。[淘股吧]

蛇年的最後一段K線，馬年的第一組籌碼，已經在悄然誕生，誰是“千里馬”，誰又是“黑馬”？蛇年要藏鋒蛰伏，馬年要“識馬，選馬，騎馬。”

千里馬要看邏輯，黑馬要看情緒，野馬呢？看膽量。

一：情緒是溫度計

周一指數高開高走，給你拉了4300家紅盤，別管手裡個股到底表現怎麼樣，但面子是做到位了，最強的是SD2的批量一字，周二開始分歧，但主力還算當了人，該給你封住的，統統封住，昨晚隨著seedream5.0發酵，情緒達到一致，今天新老通殺，比誰跑得快。

2月11日收盤，空間繼續回到4高度，上次高度8還是1月29日的白銀有色，次日湖南黃金上位失敗把高度降至5，後面則是4高度的橫店影視，杭電股份，民爆光電，韓建河山周一尾盤給了5，然後是再起二波的百川。

二：天梯思考 誒，百川百川，看著這圖夠眼熟的，但他起了什麼作用咧？我提供一個思考，我自己瞎雞毛分析的啊~

首先他是什麼性質的票，穿越？主升龍頭？還是逆勢抱團？或者說是穿越抱團？

先從題材角度來說，他屬於泛漲價類，同時又沾了一點題材的抱團，他的誕生是卡冰點出來的，第一波一月底1.28，1.29，1.30。2號指數抱摔以後開始企穩，百川走橫盤，指數又萎靡後他就又起來了，那他就又行了，現在看市場上留著的賺錢效應也都是泛漲價線條的，他又有漲價線，所以他是抱團+題材+卡冰點。

這種票有什麼性質嘞，看遠一點，我認為是承上啟下，或者說是踏板的作用。如果我們看春節後開啟一波賺錢效應，那我們就不能指望他連的多高，起到一個標杆的作用即可，為後面做鋪墊，說好聽一點呢叫踏板，說不好聽就叫，炮灰。

也就是下面我畫的這張圖，不知能否理解嘞？或者你叫他主力試盤也行。

三：題材端：重視token的巨大算力需求（昨天機構說的，不是我說的） 機構的邏輯是這樣的，Token消耗趨勢及大模型收費是必然性的，那麼Token消耗自然是爆發式增長，實際需求或超年初預期。以字節為例子，原計劃日均TOKEN消耗從40萬億增至400萬億（增長10倍），但高頻工具調用及多模態應用普及下，目標可能偏低。

一是驅動因素：Clawd Bot類工具普及後，用戶通過API調用大模型均需付費（無免費API），且多模態模型（如Seedance 2.0）進一步放大消耗。

二是收費邏輯：大模型廠商因算力成本壓力（如字節Seedance 2.0）已打破“免費傳統”，未來API收費模式將成主流。

那麼對應的標的是：網宿科技（加速服務），潤澤+大位+東陽光（字節鏈），世紀互聯+數據港（阿里鏈），科華數據（騰訊）。

單獨說一下網宿，昨天晚上減持以後，今天早上9：15準時準點在各平臺開始轉發一篇CDN雲服務漲價更新：部分原文如下

關鍵叙事：CEO Matthew Prince提出，向AI和代理的轉變是“互聯網的根本性重組”，而Cloudflare正成為AI代理運行和流經的核心平台與網絡。這一定位將公司從傳統的CDN和安全服務商，提升為AI時代的“網絡與邊緣操作系統”。Cloudflare的卓越表現，為市場重新評估邊緣計算賽道價值提供了錨點。網宿科技作為國內邊緣計算龍頭，在以下方面存在對標價值，但也需注意關鍵差異。網宿科技在全球擁有超過2800個邊緣節點，並持續升級新一代邊緣AI平台，構建“模型接入-推理優化-場景落地”的全鏈路能力。這與Cloudflare利用全球邊緣網絡支撐AI推理的戰略高度相似。

所以品，細品。

我更希望給你們傳達的不是漲了看漲，而是要有獨立思考：2月4日當天，大位科技跌停現在3連板，利通電子跌停現在漲了快20塊錢，網宿科技陰包陽，然後又新高。

四：題材端：我說的，不是機構說的。 這周上桌的菜是即夢，從昨天下午以後，後排的票開始跳水了，如果說周一的視角一：下午只發酵了的首板是360，那昨天下午是只有0，沒有36。視角二是：周一明牌AI應用修復，但低位出來的新貴，沒有去反推高位，比如藍色，浙文，天地，利歐，哪怕是資金用天地撬地板演了一出，也沒有把情緒頂上來，可以說是所謂的炒新不炒舊，但原罪在於量能不夠，不足以支撐板塊效應。

那麼今天的預期自然是如早盤所說的分歧加劇。

具體的體現在與，今天開出來以后一字板的減少，只有四家，開盤以後橫店影視昨天頂過異動以後今天走補跌投河，就代表著情緒注定無法走主升了。

那在我的模式內，這里是要等一個退潮衰竭的，出手點在明天下午或者後天上午。

我也是到處聽說的，昨天晚上我給你們梳理的這塊內容，後面還有發酵在春節期間。

然後剛才發酵了卡子哥的截圖，對應的事情應該是下面這個：

DeepSeek全新模型現已開啟灰度測試，帶來多項核心升級：上下文能力大幅擴展：令牌長度從128K提升至100萬，提升近10倍，可輕鬆處理《三體》三部曲等超長篇文本。

知識庫全面更新：數據截止時間延長至2025年5月（原版本為2024年7月），這意味著模型大概率並非簡單微調，而是全新基座版本（網傳為DeepSeek-V4，以官方公布為準）。

五：市場難點：量化的模型改了 收盤來看，上證還紅著，但創業板已經跌爛了，主要是科技這裡變成重災區，例如中際，新易這種，漲的反而是資源股。

現在市場矛盾點在於，即使看對大局觀，看對板塊，大概率你也賺不到錢，例如今天化工很強，但作為辨識度的紅寶麗又是怎麼回事？

後面只能切換新的模式：卡情緒節點去掏板塊裡逼近地板的辨識度試錯（爛而不封），這種很反人性，但沒辦法，萬一26年真就是這種玩法玩一年呢？

那我想去跟隨量化，我先備選一個東方國信吧，明天大跌，我考慮進場。

六：你們關心的火箭發射 我可以安慰你們說，今天沒有安排回收，只是濺落實驗，實驗是非常成功的，那下一步就是網系回收了~

但我就問一下啊，明牌的今天發射吧，那昨天為啥不把巨力搶到漲停板上呢？

七：思考題：從巨力索具的角度去思考兩個票。

A：明天長飛光纖是什麼預期？，B：利通電子後天是什麼預期？

look at me！太久沒有讓你們思考了，還沒有回家過年的都說說，老規矩，誰說到我心裡我打賞你一萬積分。

感謝上篇加油的八位游資們，讓我的帖子保持精品，我愛你們。@文為輔弼依龍鳳@超短獵妖者@五宿330@頭暈目眩007@有個乖崽叫ok@DK7686@賺一大波@我會發光也會飛

上一篇文章只有咱們五個人打賞，ok，這五個人我記住了，我不會辜負你們的！@莜紫兮baby@今天喝咖啡了嗎@lclx@陳誘敵@穩定增益早日自由

就這，思考題，別忘了，想學就思考一下，不想就睡吧~

點贊，不點贊我就開槍打你。